金融是國(guó)民經(jīng)濟(jì)的血脈、國(guó)家核心競(jìng)爭(zhēng)力的重要組成部分。黨的十八大以來(lái)，習(xí)近平總書記高度重視金融在經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)生活中的重要作用，圍繞做好金融工作發(fā)表一系列重要論述，強(qiáng)調(diào)“發(fā)展金融業(yè)需要學(xué)習(xí)借鑒外國(guó)有益經(jīng)驗(yàn)，但必須立足國(guó)情，從我國(guó)實(shí)際出發(fā)，準(zhǔn)確把握我國(guó)金融發(fā)展特點(diǎn)和規(guī)律，不能照抄照搬”“我們要深化對(duì)金融本質(zhì)和規(guī)律的認(rèn)識(shí)，立足中國(guó)實(shí)際，走出中國(guó)特色金融發(fā)展之路”。這些重要論述，貫穿著馬克思主義的立場(chǎng)觀點(diǎn)方法，充分體現(xiàn)了辯證唯物主義和歷史唯物主義的世界觀方法論，系統(tǒng)、深入地闡述了金融的本質(zhì)和特征、地位和作用、目標(biāo)和任務(wù)、方針和原則，深刻揭示了新時(shí)代中國(guó)金融發(fā)展的特點(diǎn)和規(guī)律。這些重要論述，站在黨和國(guó)家事業(yè)發(fā)展全局的高度，既立足國(guó)內(nèi)又放眼世界、既立足當(dāng)前又著眼長(zhǎng)遠(yuǎn)，扎根于我國(guó)金融發(fā)展的實(shí)踐，從直接融資到間接融資、從銀行體系到資本市場(chǎng)、從貨幣政策到宏觀審慎監(jiān)管、從金融風(fēng)險(xiǎn)防控到為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)、從金融改革到金融開(kāi)放，全面總結(jié)金融發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，客觀地分析了面臨的形勢(shì)和任務(wù)，為新時(shí)代金融發(fā)展指明了方向。習(xí)近平總書記有關(guān)金融發(fā)展的重要論述，適應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展需求，深刻闡釋了新時(shí)代金融發(fā)展的一系列重大理論問(wèn)題，是習(xí)近平經(jīng)濟(jì)思想的重要內(nèi)容。這些重要論述貫穿著強(qiáng)烈的創(chuàng)新精神，極大地豐富和發(fā)展了馬克思主義金融理論，為推動(dòng)我國(guó)金融高質(zhì)量發(fā)展、建設(shè)金融強(qiáng)國(guó)奠定了堅(jiān)實(shí)理論基礎(chǔ)、提供了根本遵循。
當(dāng)前，世界百年未有之大變局加速演進(jìn)，我國(guó)發(fā)展進(jìn)入戰(zhàn)略機(jī)遇和風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)并存、不確定難預(yù)料因素增多的時(shí)期。面對(duì)新征程上紛繁復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)，我們要深入貫徹落實(shí)習(xí)近平總書記關(guān)于做好金融工作的重要指示精神，不斷深化對(duì)金融本質(zhì)和規(guī)律的認(rèn)識(shí)，全面推動(dòng)金融高質(zhì)量發(fā)展。
金融發(fā)展具有全局性
不謀全局者，不足謀一域。在中國(guó)式現(xiàn)代化道路上推動(dòng)金融高質(zhì)量發(fā)展，要求我們不斷增強(qiáng)總攬全局的能力，從整體和全局上把握中國(guó)金融發(fā)展的趨勢(shì)和方向，持續(xù)提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力，統(tǒng)籌兼顧、抓住重點(diǎn)，走出中國(guó)特色金融發(fā)展之路。
金融發(fā)展要服從服務(wù)于經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展。習(xí)近平總書記指出：“金融活，經(jīng)濟(jì)活；金融穩(wěn)，經(jīng)濟(jì)穩(wěn)。經(jīng)濟(jì)興，金融興；經(jīng)濟(jì)強(qiáng)，金融強(qiáng)。經(jīng)濟(jì)是肌體，金融是血脈，兩者共生共榮。”習(xí)近平總書記的重要論述，深刻揭示了經(jīng)濟(jì)與金融的辯證關(guān)系。金融是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的血脈，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)是金融的天職，是金融的宗旨。金融要回歸本源，把為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)作為出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，全面提升金融服務(wù)效率和水平。增強(qiáng)金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的服務(wù)質(zhì)效，可從以下幾方面著力。第一，要支持供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，積極服務(wù)國(guó)家重大戰(zhàn)略實(shí)施和培育新動(dòng)能，把更多金融資源配置到經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，不斷為實(shí)體經(jīng)濟(jì)注入“源頭活水”，實(shí)現(xiàn)金融供給與金融需求間的動(dòng)態(tài)平衡。第二，要有效降低社會(huì)綜合融資成本，健全基準(zhǔn)利率和市場(chǎng)化利率體系，完善貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率傳導(dǎo)機(jī)制，推進(jìn)存量浮動(dòng)利率貸款定價(jià)基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換；發(fā)揮好市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制的引導(dǎo)作用，維護(hù)市場(chǎng)價(jià)格秩序，減少無(wú)序競(jìng)爭(zhēng)，降低金融機(jī)構(gòu)負(fù)債成本；運(yùn)用現(xiàn)代金融科技，著眼于提升市場(chǎng)研發(fā)能力、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力等，有效降低金融服務(wù)成本。第三，在采取措施防范資金空轉(zhuǎn)、層層嵌套和監(jiān)管套利的同時(shí)，要完善體制機(jī)制，防止脫實(shí)向虛，營(yíng)造良好生態(tài)，提高實(shí)體企業(yè)的生產(chǎn)力和競(jìng)爭(zhēng)力，提高投資效率與資源配置效率，促進(jìn)金融和實(shí)體經(jīng)濟(jì)形成良性循環(huán)。
金融發(fā)展要適應(yīng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展需要。我國(guó)經(jīng)濟(jì)已由高速增長(zhǎng)階段轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，必須堅(jiān)持質(zhì)量第一、效益優(yōu)先，以供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為主線，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量變革、效率變革、動(dòng)力變革。黨的二十大報(bào)告強(qiáng)調(diào)，“高質(zhì)量發(fā)展是全面建設(shè)社會(huì)主義現(xiàn)代化國(guó)家的首要任務(wù)”。實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展是中國(guó)式現(xiàn)代化的本質(zhì)要求，可以說(shuō)，在新發(fā)展階段，高質(zhì)量發(fā)展要求貫穿于經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全過(guò)程和各領(lǐng)域。金融作為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，必須按照高質(zhì)量發(fā)展要求，統(tǒng)籌推進(jìn)質(zhì)的有效提升和量的合理增長(zhǎng)。一是要適應(yīng)技術(shù)創(chuàng)新這一經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)力引擎的要求。既重視適合漸進(jìn)技術(shù)改良的間接融資，又重視支持創(chuàng)新的股權(quán)融資，基于資本市場(chǎng)探索的市場(chǎng)化定價(jià)模式，引導(dǎo)資金向優(yōu)質(zhì)科技創(chuàng)新企業(yè)集聚，規(guī)范知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資等根植于市場(chǎng)創(chuàng)新的融資方式，提高金融體系對(duì)航空航天、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、人工智能等前沿領(lǐng)域創(chuàng)新項(xiàng)目的篩選效率，提升對(duì)中小企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的支持效率，提高科技成果轉(zhuǎn)化率，推動(dòng)以技術(shù)升級(jí)為主要依托的企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。二是要適應(yīng)提高全要素生產(chǎn)率的要求。我國(guó)金融發(fā)展要圍繞提升全要素生產(chǎn)率這一目標(biāo)，瞄準(zhǔn)重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，優(yōu)化金融結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范和化解能力，擴(kuò)大金融服務(wù)覆蓋面，廣泛吸收社會(huì)資本，協(xié)同推進(jìn)經(jīng)濟(jì)金融體系改革、金融監(jiān)管體制改革，在全要素生產(chǎn)率的每一個(gè)關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)進(jìn)行針對(duì)性部署，形成齊頭并進(jìn)、相互支撐的合力。三是要適應(yīng)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的要求。繼續(xù)大力發(fā)展綠色金融，鼓勵(lì)綠色信貸、綠色債券、綠色保險(xiǎn)、綠色指數(shù)等相關(guān)產(chǎn)品創(chuàng)新，建立統(tǒng)一的碳配額交易市場(chǎng)，吸引更多民營(yíng)資本加入綠色貸款、綠色債券、綠色保險(xiǎn)等融資行列，通過(guò)市場(chǎng)化手段將生態(tài)環(huán)境影響的外部性內(nèi)部化，支持和促進(jìn)生態(tài)文明建設(shè)。
金融發(fā)展要基于對(duì)總量和結(jié)構(gòu)的科學(xué)把握。適應(yīng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的需要，必須注重同時(shí)發(fā)揮總量和結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具作用，不能偏廢?？偭可希C合運(yùn)用多種貨幣政策工具，保持貨幣供應(yīng)量和社會(huì)融資規(guī)模增速與名義經(jīng)濟(jì)增速基本匹配，進(jìn)一步疏通貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制，增強(qiáng)金融支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)力度的穩(wěn)定性。穩(wěn)健的貨幣政策要更加精準(zhǔn)有力，不斷適應(yīng)貨幣供應(yīng)方式新變化，創(chuàng)新運(yùn)用流動(dòng)性管理工具，把好貨幣供給總閘門，不搞“大水漫灌”，保持流動(dòng)性合理充裕。同時(shí)，要建設(shè)普惠金融體系，加強(qiáng)對(duì)小微企業(yè)、“三農(nóng)”和偏遠(yuǎn)地區(qū)的金融服務(wù)，提升金融服務(wù)的覆蓋率、可得性、滿意度，堅(jiān)持政府引導(dǎo)和市場(chǎng)主導(dǎo)相結(jié)合，完善多層次、廣覆蓋的普惠金融服務(wù)體系，更好滿足人民群眾多樣化的金融需求，讓農(nóng)民、城鎮(zhèn)低收入人群、老年人等及時(shí)獲取價(jià)格合理、便捷安全的金融服務(wù)。還要通過(guò)加強(qiáng)財(cái)政政策和貨幣政策協(xié)調(diào)配合、完善宏觀經(jīng)濟(jì)治理體系，提高貨幣政策的效力，從而達(dá)到降低金融市場(chǎng)波動(dòng)、促進(jìn)資源有效配置、統(tǒng)籌金融發(fā)展和安全的目的。結(jié)構(gòu)上，要按照深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的要求，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)和信貸結(jié)構(gòu)，運(yùn)用結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具精準(zhǔn)滴灌，用好差別化存款準(zhǔn)備金率政策，建立健全商業(yè)銀行增加小微企業(yè)貸款投放的長(zhǎng)效機(jī)制。按照市場(chǎng)化原則，用好定向降準(zhǔn)、再貸款再貼現(xiàn)、宏觀審慎評(píng)估等政策工具，推動(dòng)完善貸款擔(dān)保、盡職免責(zé)、不良核銷、資本占用等配套機(jī)制，加大結(jié)構(gòu)調(diào)整力度，增強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)內(nèi)生動(dòng)力，提升其服務(wù)意愿、能力和可持續(xù)性，助力穩(wěn)經(jīng)營(yíng)主體、穩(wěn)就業(yè)創(chuàng)業(yè)、穩(wěn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。同時(shí)，實(shí)施宏觀審慎管理，對(duì)民營(yíng)企業(yè)融資、小微企業(yè)融資、制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款和信用貸款進(jìn)行專項(xiàng)考核，引導(dǎo)資金投向具有乘數(shù)效應(yīng)的先進(jìn)制造、民生建設(shè)等領(lǐng)域。
金融發(fā)展具有系統(tǒng)性
系統(tǒng)觀念是具有基礎(chǔ)性的思想和工作方法。金融發(fā)展是一項(xiàng)系統(tǒng)工程，需要全面、聯(lián)系和發(fā)展地看問(wèn)題，以全面系統(tǒng)的戰(zhàn)略思維統(tǒng)籌兼顧、系統(tǒng)安排。正如習(xí)近平總書記所指出的，“注重推動(dòng)各項(xiàng)改革相互促進(jìn)、良性互動(dòng)、協(xié)同配合”“要堅(jiān)持整體推進(jìn)，加強(qiáng)不同時(shí)期、不同方面改革配套和銜接”。新時(shí)代的中國(guó)金融發(fā)展，不僅要瞄準(zhǔn)系統(tǒng)薄弱環(huán)節(jié)精準(zhǔn)發(fā)力，而且要深入研究金融體系各要素的關(guān)聯(lián)性和各項(xiàng)舉措的耦合性，使各項(xiàng)舉措在政策取向上相互配合、在實(shí)施過(guò)程中相互促進(jìn)、在實(shí)施成效上相得益彰。
金融發(fā)展要著眼于健全現(xiàn)代金融體系。習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)，“要以金融體系結(jié)構(gòu)調(diào)整優(yōu)化為重點(diǎn)，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)和金融機(jī)構(gòu)體系、市場(chǎng)體系、產(chǎn)品體系，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供更高質(zhì)量、更有效率的金融服務(wù)”。“十四五”規(guī)劃綱要提出了建立現(xiàn)代財(cái)稅金融體制的目標(biāo)要求。我國(guó)金融高質(zhì)量發(fā)展要以建立規(guī)則統(tǒng)一、信息透明、具有深度和廣度的多層次現(xiàn)代金融體系為突破口。這個(gè)現(xiàn)代金融體系的基本框架，是通過(guò)專門的、先進(jìn)的（現(xiàn)代的）、科學(xué)的體制、機(jī)制、制度、法律、技術(shù)等，規(guī)范或促進(jìn)資金、資本與資產(chǎn)流動(dòng)?，F(xiàn)代金融體系具有政治性、安全性、創(chuàng)新性、開(kāi)放性、普惠性等基本特征，以金融市場(chǎng)為基礎(chǔ)，具備支付清算、金融資源配置、信息傳遞、資產(chǎn)定價(jià)、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移與財(cái)富管理等基本功能，以及持續(xù)經(jīng)營(yíng)、資源配置、政策傳導(dǎo)、發(fā)展創(chuàng)新、風(fēng)險(xiǎn)防控等能力，現(xiàn)代金融體系應(yīng)是規(guī)模適度、結(jié)構(gòu)合理、治理有效、功能完善、先進(jìn)科學(xué)且安全高效的。這就要求，在融資結(jié)構(gòu)上逐步由目前的以間接融資為主向直接融資與間接融資并重轉(zhuǎn)變，并不斷拓寬直接融資渠道、提高直接融資比重。要打造一個(gè)規(guī)范、透明、開(kāi)放、有活力、有韌性的資本市場(chǎng)，有效發(fā)揮其市場(chǎng)融資、價(jià)格發(fā)現(xiàn)和資源配置功能，促進(jìn)股票市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展，針對(duì)不同類型企業(yè)在不同階段的融資需求，大力發(fā)展包括首次公開(kāi)發(fā)行、二級(jí)市場(chǎng)融資、種子基金、天使基金、風(fēng)險(xiǎn)投資、私募股權(quán)基金等在內(nèi)的多樣化股權(quán)融資方式，同時(shí)豐富債券市場(chǎng)產(chǎn)品和層次，充分體現(xiàn)其融資定價(jià)功能。要大力發(fā)展長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)投資者，切實(shí)放寬養(yǎng)老基金、保險(xiǎn)基金、各類社會(huì)保障資金等機(jī)構(gòu)投資者進(jìn)入市場(chǎng)的門檻，使其成為市場(chǎng)的主導(dǎo)力量，從而不斷提升資本市場(chǎng)的廣度、深度、流動(dòng)性、穩(wěn)定性和韌性，使其真正成為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的“晴雨表”。
金融發(fā)展要加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。加快金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)是深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的必然要求。習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)，“加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施的統(tǒng)籌監(jiān)管和互聯(lián)互通”。經(jīng)過(guò)多年建設(shè)，我國(guó)逐步形成了為貨幣、證券、基金、期貨、外匯等金融市場(chǎng)交易活動(dòng)提供支持的基礎(chǔ)設(shè)施體系，運(yùn)行整體穩(wěn)健。強(qiáng)化金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，要求統(tǒng)籌規(guī)劃金融基礎(chǔ)設(shè)施布局，推動(dòng)形成布局合理、治理有效、先進(jìn)可靠、富有彈性的金融基礎(chǔ)設(shè)施體系，加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施的統(tǒng)籌監(jiān)管和互聯(lián)互通。在進(jìn)一步完善金融交易平臺(tái)、支付結(jié)算體系、金融機(jī)構(gòu)公司治理機(jī)制、有關(guān)資本配置的法律制度、金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)相關(guān)法律制度的同時(shí)，還需多措并舉、多管齊下。一是建立健全由市場(chǎng)供求決定的利率形成機(jī)制，更好地發(fā)揮資金價(jià)格在優(yōu)化金融資源配置中的作用。二是全面推動(dòng)資本市場(chǎng)基礎(chǔ)制度完善與市場(chǎng)生態(tài)改善，完善證券公開(kāi)發(fā)行注冊(cè)程序，依法懲處證券違法犯罪行為，把好市場(chǎng)入口和市場(chǎng)出口兩道關(guān)，加強(qiáng)對(duì)交易的全程監(jiān)管。三是依托大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈以及人工智能等現(xiàn)代科技手段推動(dòng)信用基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)及信用增進(jìn)機(jī)制建設(shè)，在提高信息化水平的同時(shí)穩(wěn)步推進(jìn)金融業(yè)關(guān)鍵信息基礎(chǔ)設(shè)施國(guó)產(chǎn)化，形成完備、專業(yè)的征信體系，不斷優(yōu)化社會(huì)信用環(huán)境，減少信息不對(duì)稱，降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)征信及融資成本。四是統(tǒng)籌規(guī)劃金融業(yè)綜合統(tǒng)計(jì)、反洗錢以及金融市場(chǎng)登記托管、清算結(jié)算、支付、征信等金融基礎(chǔ)設(shè)施，推動(dòng)境內(nèi)外各類金融基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)互通，構(gòu)建適應(yīng)金融雙向開(kāi)放的金融基礎(chǔ)設(shè)施管理體系，保障金融制度、金融體系安全高效運(yùn)行。
金融發(fā)展要注重防范化解系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。防止發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)是金融工作的永恒主題。習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)，“防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)特別是防止發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)，是金融工作的根本性任務(wù)”“要把主動(dòng)防范化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)放在更加重要的位置”。金融安全是國(guó)家安全的重要組成部分，維護(hù)金融安全，是關(guān)系我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全局的一件具有戰(zhàn)略性、根本性的大事。為此，我們要筑牢金融安全網(wǎng)，堅(jiān)決守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線。一是健全風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)預(yù)警和應(yīng)急處置機(jī)制，對(duì)存在的金融風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，一定要心中有數(shù)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，未雨綢繆，密切監(jiān)測(cè)，準(zhǔn)確預(yù)判，有效防范，不忽視一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)，不放過(guò)一個(gè)隱患。準(zhǔn)確判斷風(fēng)險(xiǎn)隱患是保障金融安全的前提，要評(píng)估金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)、居民個(gè)人等市場(chǎng)參與者的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，梳理排查每個(gè)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)的成因、機(jī)理、傳導(dǎo)渠道，進(jìn)一步完善金融安全預(yù)警體系，有效降低應(yīng)對(duì)金融動(dòng)蕩的信息不對(duì)稱程度，努力做到防控金融風(fēng)險(xiǎn)全覆蓋，并針對(duì)不同類型突發(fā)事件可能產(chǎn)生的金融風(fēng)險(xiǎn)，在情景分析、壓力測(cè)試基礎(chǔ)上，建立觸發(fā)機(jī)制，制定處置預(yù)案。二是強(qiáng)化金融監(jiān)管協(xié)調(diào)合作，形成全國(guó)一盤棋的金融風(fēng)險(xiǎn)防控格局。要加強(qiáng)薄弱環(huán)節(jié)監(jiān)管制度建設(shè)，嚴(yán)厲整治金融市場(chǎng)亂象，維護(hù)良好的金融秩序，主要包括：突出功能監(jiān)管，對(duì)功能相似的金融產(chǎn)品要按照統(tǒng)一規(guī)則進(jìn)行監(jiān)管；統(tǒng)一資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)制，強(qiáng)化實(shí)質(zhì)性和穿透式監(jiān)管；全面實(shí)施金融業(yè)務(wù)和金融機(jī)構(gòu)持牌經(jīng)營(yíng)，嚴(yán)禁“無(wú)照駕駛”和超范圍經(jīng)營(yíng)；規(guī)范產(chǎn)融結(jié)合，打擊亂辦金融和非法集資活動(dòng)；加強(qiáng)影子銀行監(jiān)管，建立健全資產(chǎn)管理統(tǒng)一監(jiān)管框架，重點(diǎn)在表內(nèi)業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)、管理中介與信用中介、投資范圍與限制范圍等領(lǐng)域強(qiáng)化監(jiān)管，減少監(jiān)管漏洞，填補(bǔ)監(jiān)管空白。三是加強(qiáng)金融監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，繼續(xù)完善金融監(jiān)管體制，形成機(jī)構(gòu)監(jiān)管與功能監(jiān)管、宏觀審慎監(jiān)管與微觀審慎監(jiān)管相結(jié)合的監(jiān)管體系。要堅(jiān)持金融創(chuàng)新與風(fēng)險(xiǎn)管控并重、金融效率與金融穩(wěn)定相平衡，提高金融監(jiān)管的信息化水平以及響應(yīng)速度。要以保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益、有效防范風(fēng)險(xiǎn)為前提，加強(qiáng)對(duì)金融創(chuàng)新產(chǎn)品的有效監(jiān)管。要建立監(jiān)管問(wèn)責(zé)機(jī)制，解決金融領(lǐng)域特別是資本市場(chǎng)違法違規(guī)成本過(guò)低問(wèn)題。四是加強(qiáng)對(duì)金融網(wǎng)絡(luò)中的關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)、對(duì)金融體系和實(shí)體經(jīng)濟(jì)具有重大影響的系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管。要提高系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的資本充足率、流動(dòng)性覆蓋率和資產(chǎn)質(zhì)量，增強(qiáng)其抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，同時(shí)平衡好與其他金融機(jī)構(gòu)之間的關(guān)系，推動(dòng)金融市場(chǎng)公平競(jìng)爭(zhēng)和有序發(fā)展。五是做好重點(diǎn)領(lǐng)域高風(fēng)險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的“精準(zhǔn)拆彈”工作，處理好穩(wěn)增長(zhǎng)、調(diào)結(jié)構(gòu)、防風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，注意把握風(fēng)險(xiǎn)處置的力度和節(jié)奏，防范風(fēng)險(xiǎn)跨市場(chǎng)、跨區(qū)域、跨行業(yè)擴(kuò)散和傳染。要按照市場(chǎng)化、法治化原則，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)依法合規(guī)支持化解地方債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)妥化解大型房地產(chǎn)企業(yè)債券違約風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)一步規(guī)范交叉性金融業(yè)務(wù)，有序化解高風(fēng)險(xiǎn)中小金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)。要注重統(tǒng)籌發(fā)展和安全，堅(jiān)持在推動(dòng)高質(zhì)量發(fā)展中防范化解風(fēng)險(xiǎn)，既要防止過(guò)度追求金融自身發(fā)展而侵蝕金融安全基礎(chǔ)，又要防止過(guò)度追求金融安全而形成對(duì)金融發(fā)展的抑制，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)和金融良性循環(huán)、健康發(fā)展。
金融發(fā)展具有前瞻性
風(fēng)物長(zhǎng)宜放眼量。新時(shí)代的中國(guó)金融發(fā)展，要真正向前展望、超前思維、提前謀局，要密切關(guān)注國(guó)內(nèi)國(guó)際經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)的深刻變化，善于透過(guò)紛繁復(fù)雜的現(xiàn)象，準(zhǔn)確把握金融發(fā)展的基本脈絡(luò)、客觀規(guī)律和演進(jìn)邏輯，未雨綢繆、科學(xué)預(yù)判，統(tǒng)籌當(dāng)前與長(zhǎng)遠(yuǎn)，創(chuàng)新和完善宏觀調(diào)控，增強(qiáng)宏觀調(diào)控的前瞻性、精準(zhǔn)性、主動(dòng)性和有效性。
金融發(fā)展要致力于不斷深化金融改革和對(duì)外開(kāi)放。習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)，“要積極穩(wěn)妥推動(dòng)金融業(yè)對(duì)外開(kāi)放”“要提高金融業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)能力，擴(kuò)大金融高水平雙向開(kāi)放，提高開(kāi)放條件下經(jīng)濟(jì)金融管理能力和防控風(fēng)險(xiǎn)能力”。我們要深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，在完善宏觀審慎管理體系、加強(qiáng)金融監(jiān)管、提高金融市場(chǎng)透明度的前提下，學(xué)習(xí)和借鑒全球金融改革進(jìn)程中“金融市場(chǎng)—金融機(jī)構(gòu)—實(shí)體經(jīng)濟(jì)”良性互動(dòng)的成功經(jīng)驗(yàn)，穩(wěn)步推進(jìn)金融改革，以改革促開(kāi)放，以開(kāi)放促發(fā)展。一是在安全可控前提下，進(jìn)一步完善準(zhǔn)入前國(guó)民待遇加負(fù)面清單管理制度，擴(kuò)大市場(chǎng)準(zhǔn)入，健全商業(yè)性金融、開(kāi)發(fā)性金融、政策性金融、合作性金融分工合理、相互補(bǔ)充的金融機(jī)構(gòu)體系，使開(kāi)放規(guī)則更加透明。二是積極穩(wěn)妥推動(dòng)金融業(yè)對(duì)外開(kāi)放，在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下適當(dāng)降低金融市場(chǎng)相關(guān)業(yè)務(wù)的準(zhǔn)入門檻，繼續(xù)拓寬資本市場(chǎng)互聯(lián)互通渠道，拓展對(duì)外開(kāi)放的深度和廣度，加快金融衍生品和外匯市場(chǎng)開(kāi)放步伐，持續(xù)推進(jìn)人民幣資本項(xiàng)目審慎開(kāi)放，引入國(guó)外成熟專業(yè)的金融服務(wù)產(chǎn)品和優(yōu)質(zhì)外資金融機(jī)構(gòu)。三是“引進(jìn)來(lái)”與“走出去”并重，充分尊重市場(chǎng)規(guī)律，推動(dòng)金融雙向開(kāi)放，加強(qiáng)制度性、一攬子安排，強(qiáng)化存款保險(xiǎn)基金管理機(jī)構(gòu)的早期干預(yù)和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急處置功能，完善金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)化退出機(jī)制。通過(guò)金融資產(chǎn)、金融市場(chǎng)和金融機(jī)構(gòu)的有序調(diào)整，形成優(yōu)勝劣汰、正向激勵(lì)的市場(chǎng)環(huán)境，實(shí)現(xiàn)高效率資金供給。值得注意的是，為避免國(guó)際金融市場(chǎng)波動(dòng)過(guò)快傳導(dǎo)，擴(kuò)大金融對(duì)外開(kāi)放應(yīng)以逐步完善的金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)為前提。
金融發(fā)展要致力于不斷完善全球金融治理。當(dāng)前，全球經(jīng)濟(jì)仍面臨多重挑戰(zhàn)，世界格局深刻調(diào)整，地緣政治沖突仍在持續(xù)，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇艱難。全球金融監(jiān)管改革雖然進(jìn)展明顯，但高杠桿、高泡沫等風(fēng)險(xiǎn)仍在積累，貨幣政策負(fù)面外溢效應(yīng)明顯增強(qiáng)，跨境自由流動(dòng)的可兌換數(shù)字貨幣的出現(xiàn)和發(fā)展，必然要求各國(guó)央行及國(guó)際組織密切監(jiān)管合作，完善全球金融治理迫在眉睫。習(xí)近平總書記指出，“要穩(wěn)步推進(jìn)國(guó)際經(jīng)濟(jì)金融體系改革，完善全球治理機(jī)制”“全球經(jīng)濟(jì)治理重點(diǎn)要共同構(gòu)建公正高效的全球金融治理格局，維護(hù)世界經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定大局”。我們應(yīng)積極參與國(guó)際金融合作和治理，推動(dòng)全球金融治理朝著更加公正合理的方向發(fā)展。一是繼續(xù)致力于增強(qiáng)國(guó)際貨幣金融體系的穩(wěn)定性和韌性，推動(dòng)國(guó)際貨幣基金組織份額和治理結(jié)構(gòu)改革，推動(dòng)特別提款權(quán)金融工具市場(chǎng)化，充分發(fā)揮其在分散風(fēng)險(xiǎn)、降低貨幣匯兌波動(dòng)性等方面的積極作用。二是推進(jìn)國(guó)際金融體系和金融監(jiān)管改革，積極參與國(guó)際金融規(guī)則的制定，促進(jìn)國(guó)際金融監(jiān)管向相對(duì)集中統(tǒng)一、公開(kāi)透明、務(wù)實(shí)高效的方向發(fā)展。三是加強(qiáng)國(guó)際金融監(jiān)管協(xié)作，加強(qiáng)信息交換、政策協(xié)調(diào)、危機(jī)管理和聯(lián)合行動(dòng)，共同維護(hù)地區(qū)及全球金融穩(wěn)定。
金融發(fā)展要致力于不斷提高逆周期調(diào)節(jié)能力。要強(qiáng)化審慎監(jiān)管和精準(zhǔn)有力實(shí)施宏觀調(diào)控，加強(qiáng)逆周期調(diào)節(jié)和政策儲(chǔ)備，為高質(zhì)量發(fā)展?fàn)I造良好的經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境，必須適應(yīng)發(fā)展階段性特征和經(jīng)濟(jì)形勢(shì)變化，科學(xué)穩(wěn)健把握宏觀政策逆周期調(diào)節(jié)力度，將短期和長(zhǎng)期、內(nèi)部和外部均衡結(jié)合起來(lái)，實(shí)現(xiàn)逆周期調(diào)節(jié)的常態(tài)化、系統(tǒng)化和規(guī)律化。一是以與國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值名義增速基本匹配為著力點(diǎn)，用好逆周期調(diào)節(jié)政策工具，在經(jīng)濟(jì)上行周期，貨幣政策要松緊適度，增強(qiáng)金融體系應(yīng)對(duì)潛在危機(jī)的彈性；在經(jīng)濟(jì)下行周期，保持流動(dòng)性合理適度，切實(shí)發(fā)揮開(kāi)發(fā)性金融和投資的“壓艙石”“穩(wěn)定器”作用，通過(guò)乘數(shù)效應(yīng)避免經(jīng)濟(jì)失速下滑。二是進(jìn)一步完善逆周期調(diào)節(jié)的監(jiān)測(cè)體系，加強(qiáng)預(yù)期管理，根據(jù)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和價(jià)格形勢(shì)變化及時(shí)預(yù)調(diào)微調(diào)，防止金融資產(chǎn)負(fù)債超調(diào)。三是推動(dòng)構(gòu)建涵蓋審慎管理政策、貨幣政策、財(cái)政政策以及結(jié)構(gòu)性改革政策的宏觀金融穩(wěn)定框架，強(qiáng)化財(cái)政政策、貨幣政策的逆周期調(diào)節(jié)作用，密切監(jiān)測(cè)和應(yīng)對(duì)金融體系的潛在風(fēng)險(xiǎn)和脆弱性，著力平滑金融體系的順周期波動(dòng)，熨平經(jīng)濟(jì)周期，以高質(zhì)量金融發(fā)展推進(jìn)中國(guó)式現(xiàn)代化。
（作者系中國(guó)社會(huì)科學(xué)院習(xí)近平新時(shí)代中國(guó)特色社會(huì)主義思想研究中心特約研究員、財(cái)經(jīng)戰(zhàn)略研究院院長(zhǎng)）
